Az egykori svájci szövetségi kapitánnyal három évre állapodott meg a miniállam szövetsége, megbízása a 2010-es vb-selejtezők végéig szól.
Zaugg 2000-ben átmeneti jelleggel irányította a helvéteket, miután Roy Hodgson, Artur Jorge, Rolf Fringer és Gilbert Gress kapitánykodása alatt másodedző volt. Klubedzőként dirigálta a Grasshoppers, a Young Boys és a Luzern együttesét is.
Az új szakember a Young Boyshoz távozó Martin Andermatt helyét veszi át Liechtensteinben.